Число микрофинансовых организаций в Молдове ежегодно растет на 20%, их активы только в прошлом году увеличились на треть, составив почти 5 млрд леев. Помог этому и скандал с кражей миллиарда: в банках ужесточили правила кредитования, после чего в микрофинансовых организациях стали кредитоваться не только граждане, но и юрлица. При этом должного надзора за этим финансовым сектором нет. Корреспондент NM АЛЕКСАНДРА БАТАНОВА выясняла, какие риски он таит, способен ли их снизить подготовленный властями законопроект и нужно ли вообще что-то изменять в небанковском секторе кредитования.
«Человек не понимает, насколько переплачивает»
По данным Национальной комиссии по финансовому рынку (НКФР), в Молдове на 1 августа 2017 года было зарегистрировано 159 небанковских кредитных организаций. С 2004 года, когда вступил в силу закон «О микрофинасовых организациях», число таких компаний ежегодно растет на 20%. Еще более стремительно растут их активы: только в прошлом году они увеличились на 30%, достигнув 4,7 млрд леев.
Надзор за микрофинансовыми организациями осуществляет НКФР. В комиссии, однако, говорят, что предусмотренных законом полномочий недостаточно для эффективного регулирования деятельности небанковского сектора кредитования. «Полномочия НКФР ограничиваются статистическим мониторингом этого сектора на основе отчетов, которые раз в триместр сдают компании», — рассказала NM директор главного управления коллективных размещений и микрофинасирования НКФР Алина Чеботарева.
Тенденцию роста микрофинасовых организаций она объяснила тем, что они прибыльны и их легко открыть: по данным статистики, рентабельность активов и капиталов микрофинансовых компаний составляет около 10% и 27% соответственно.
Традиционно основная масса заемщиков в небанковском секторе, где можно взять кредиты быстро и просто — это физические лица. По данным НКФР, в 2016 году услугами микрофинасовых организаций воспользовались 213 тыс. человек, общий объем выданных займов составил 3,8 млрд леев, а средняя сумма — 18 тыс. леев.
По информации источника NM на банковском рынке, в последнее время и юридические лица стали кредитоваться в микрофинансовых организациях. Причиной этого собеседник NM считает ужесточение правил кредитования в банках после скандала с кражей миллиарда. При этом, по его словам, процентная ставка по кредитам для юрлиц в микрофинансовых организациях «более адекватная», чем для физлиц.
Ставки для последних, по его словам, могут доходить до 1800% годовых — например, по кредиту на пять дней. «Многие компании хорошо прячут проценты, человек не понимает, насколько он переплачивает», — отметил собеседник. Другая опасность, по его мнению, в том, что микрофинансовые организации могут получать средства для увеличения капитала от физических лиц: это, по словам собеседника, создает возможность для реализации схем отмывания денег. «У некоторых компаний около 50% капитала составляют вклады физических лиц», — отметил он. В числе других рисков развития сектора небанковского кредитования собеседник назвал увеличение задолженностей заемщиков.
«В микрокредитных компаниях проценты никогда не будут такими, как в банке»
Микрофинансовые организации активно себя рекламируют, используя для этого билборды и электронные панно, радио, интернет и общественный транспорт. Слоганы многообещающие: «Жизнь начинается сейчас», «Получи деньги за пять минут без доказательств и гарантий», «Быстрый кредит», «Получи деньги легко и просто» и т. д.
NM поговорил с руководством двух микрофинансовых организаций — Credite pentru toti и Sebo.md. Первая работает на молдавском рынке уже восемь лет, вторая — менее года. И в той, и в другой утверждают, что работают ответственно и добросовестно, средства физических лиц не привлекают и проценты по займам от клиентов не прячут.
По словам директора Sebo.md Сергея Собуляка, в контрактах его компании четко прописаны сумма займа, сумма возврата и эффективная процентная ставка (эта ставка определяет реальную стоимость кредита, учитывая, кроме процентов, все комиссии и сборы для его обслуживания).
Глава Credite pentru toti Денис Гурдиш также утверждает, что в его компании не скрывают, сколько и как клиент должен платить.
По словам Собуляка, все микрофинансовые организации по-разному формируют цены на кредиты: это зависит от цены ресурсов и от риска компании. Собуляк не отрицает, что стоимость «быстрых кредитов» в микрофинансовых организациях высокая, и объясняет это большим риском. «В в микрофинансовых компаниях проценты никогда не будут такими, как в банке. Банк берет залог, письменное подтверждение, требует гаранта. У нас этого нет, и это риск», — пояснил Собуляк.
К тому же, добавил он, «если компания не берет у людей депозиты, она рискует своими деньгами — это и займы из-за границы, и собственный капитал». И Собуляк, и Гурдиш утверждают, что их организации работают только на собственном капитале. По словам Собуляка, большинство «серьезных микрофинансовых организаций», тем более с иностранным капиталом, в своей работе рискуют только своими деньгами.
Гурдиш, в свою очередь, не стал отрицать, что микрофинансовые организации берут займы или вклады у физических лиц, пополняя таким образом свой капитал. Но Credite pentru toti так не работает, заверил Гурдиш: «Большая часть денег — это наш капитал, еще часть — банковский кредит, но по сравнению с собственным капиталом он незначителен».
Оба директора также рассказали, что микрофинансовые организации, как и банки, сталкиваются с невозвратом кредитов. По словам Гурдиша, он не проводил специальный анализ, но, по его примерным оценкам, доля проблемных кредитов в его компании — около 30%. Он рассказал, что такие ситуации компания старается разрешать в досудебном порядке: идет навстречу клиенту, делает скидки, составляет гибкий график выплат. «Но есть и такие клиенты, которые просто не хотят выполнять условия контракта, тогда мы передаем дело коллекторам и подаем в суд», — отметил он.
По словам Гурдиша и Собуляка, некоторые их клиенты сами загоняют себя в долговую яму, получая кредиты сразу в нескольких организациях. Оба директора компаний считают это безответственным, так как любой человек, по их словам, может рационально оценить свои финансовые возможности. Тем не менее они предлагают повышать финансовую грамотность населения, в том числе с помощью «большой информационной кампании в СМИ, запущенной всеми микрофинансовыми организациями».
«Главная битва по этому проекту состоится в парламенте»
Власти, впрочем, собираются заняться самим рынком микрокредитования, чтобы повысить ответственность его игроков и снизить существующие там риски. Две недели назад правительство утвердило проект закона «О небанковских кредитных организациях», который разработала НКФР. Теперь его должен рассмотреть парламент.
Как рассказала Алина Чеботарева, законопроект регулирует условия доступа к небанковской кредитной деятельности, саму эту деятельность, а также обеспечивает защиту прав и интересов кредиторов, клиентов, учредителей и акционеров микрофинансовых организаций.
В частности, по словам Чеботаревой, проект закона определяет виды деятельности, разрешенной микрофинансовым организациям — это выдача кредитов (микрокредитов и ипотечных кредитов) и финансовый лизинг.
Законопроект также наделяет НКФР полномочиями выдавать авторизации на деятельность микрофинансовых организаций, содержит требования о минимальном собственном капитале (не менее 5% стоимости активов) и обязывает компании формировать резервные фонды на случаи потерь по кредитам.
В законопроекте, кроме того, прописаны условия проведения обязательного ежегодного аудита, перечислены возможные правонарушения в работе микрофинансовых организаций и санкции за них, рассказала Чеботарева.
Законопроект также вводит запрет на привлечение микрофинансовыми организациями средств от физических лиц, за исключением ситуаций, когда физлицо является основателем, ассоциированным членом или акционером организации как минимум с 5% доли в уставном капитале.
По словам источника NM в банковской сфере, этот законопроект вызвал массу споров во время обсуждения в рабочих группах. Камнем преткновения, по словам собеседника, стал запрет привлекать деньги физически лиц. «Главная битва по этому проекту состоится в парламенте», — уверен он.
«Деньги уходят из регулируемого сектора в нерегулируемый»
По мнению собеседника NM, развитие микрофинансовых организаций — это большой плюс для экономики и «хорошая конкуренция банковскому сектору, который привык сидеть и ждать клиентов». Но этот финансовый сектор необходимо эффективно регулировать, подчеркнул собеседник. В частности, по его словам, проблему чрезмерных ставок можно решить, обязав микрофинансовые организации раскрывать в отчетах эффективную процентную ставку.
Замглавы Американской торговой палаты в Молдове (AmCham) Адриан Георгицэ, говоря о рисках небанковского кредитования, отметил, что они характерны и для других секторов экономики: «не очень достойная конкуренция и добавление скрытых затрат». Георгицэ считает, что сектор небанковского кредитования надо развивать, так как он ориентируется на те категории граждан и бизнеса, которым сложно взять кредит в банке. Речь, по его словам, о социально уязвимых слоях населения, молодых предпринимателях и о стартапах, чья модель бизнеса не позволяет получить заем в банке. По мнению замглавы AmCham, новый закон должен сыграть положительную роль инструмента развития микрофинансирования.
Эксперт IDIS Viitorul Вячеслав Ионицэ между тем уверен, что дополнительное регулирование сектору микрокредитования пока не нужно, и ему надо позволить еще несколько лет спокойно развиваться. После кражи миллиарда, пояснил он, Нацбанк стал жестко регулировать работу банков, что привело к фактическому замораживанию кредитования, а деньги из банков стали медленно перетекать в сектор микрофинансирования:«Деньги уходят из регулируемого сектора в нерегулируемый».
Кроме миграции денег, по словам эксперта, происходит и миграция мелких предпринимателей и физических лиц из банковского сектора в небанковский. При этом, отметил он, микрофинансовые компании кредитуются в банках, а затем выдают кредиты физическим лицам и малому бизнесу, фактически выступая посредником в кредитовании банками эти категорий дебиторов.
Ионицэ уверен, что сегодня нет никаких рисков, связанных с деятельностью микрофинансовых организаций. По его словам, качество кредитов в небанковском секторе в пять-шесть раз лучше, чем в банковском: доля плохих кредитов в микрофинансовых организациях составляет 2,5-3,5%,а в банковском секторе — 16%. Эксперт убежден, что банки должны концентрироваться на крупных проектах и больших кредитах, а микрофинансовый сектор заниматься мелкими кредитами, как это происходит «во всех цивилизованных странах».
